Obviamente esto no tenía en cuenta los anuncios. Hablemos de anuncios porque los anuncios dentro de ChatGPT serán una locura (ya he publicado sobre esto en mi substack). Meta ganó ~$58 por usuario en 2025 únicamente con anuncios. Ahora imagina que OpenAI alcanza ~1.000 millones de usuarios gratuitos en 2026 (800 millones semanales ahora mismo, así que esto es conservador). Si monetizan solo el 9% del ARPU de Meta, eso equivale a ~5.000 millones de dólares en ingresos incrementales. El 18% te da ~10.000 millones de dólares. La paridad total es de ~57.000 millones de dólares al año solo con anuncios. ¿Podrán las empresas de IA igualar o superar el ARPU de las redes sociales? ¡Probablemente! La IA se sitúa más cerca de la intención que los feeds jamás lo estuvieron antes. Los anuncios en un feed monetizan la atención... Los anuncios en una conversación de IA monetizan decisiones. Llevará tiempo, pero si la IA se convierte en la interfaz predeterminada para pensar, buscar, comprar y elegir, el ARPU de las redes sociales podría acabar pareciendo un suelo, no un techo. Dado que cuentan con muchísimos veteranos de Facebook, parece muy probable que OpenAI tenga el potencial de construir uno de los mayores negocios publicitarios de todos los tiempos (especialmente porque conocen tus secretos y miedos). OpenAI está básicamente construyendo "Facebook 2.0" y todos los veteranos de Facebook lo están haciendo.

OpenAI, que ahora alcanza los ~$20.000 millones de ingresos anualizados, básicamente valida su reclamación temprana de 3 veces cada año. Esa parte ha envejecido bien y es impresionante pero no sorprendente. Proyectan ~100.000 millones de dólares en ~3 años, lo que implica ~2 veces más de lo que hay desde aquí. Es un camino muy diferente, especialmente para una empresa conocida que ya no posee claramente el estatus de mejor modelo y se enfrenta a una competencia real por todas partes. Para alcanzar los 100.000 millones de dólares, OpenAI probablemente necesite al menos uno de: - dominio empresarial similar al monopolio - una superficie de consumo totalmente nueva (hardware, sistema operativo, interfaz nativa de agentes) - poder de fijación de precios que rompe las normas históricas de software Tengo curiosidad por saber cómo ocurre eso o si el crecimiento se ralentiza eventualmente, porque Google por fin está despertando y Anthropic se está convirtiendo en una bestia enorme en el mundo empresarial.

¿Cuándo se renombró simplemente tener un trabajo como operador? Como si tuvieras un trabajo, tío.