1/ Nous avons travaillé avec l’équipe @pendle_fi pour construire la pile de risque de @boros_fi, le premier protocole onchain pour le trading des taux de financement. Cela nécessitait de nouveaux cadres, notamment des modèles de marge dynamiques, des mécanismes de désendettement automatique et une surveillance des risques en temps réel.

2/ La DeFi obtient des swaps de taux d’intérêt Les marchés mondiaux négocient quotidiennement plus de 1,2 billion de dollars en swaps de taux d’intérêt. @boros_fi permet une structure fixe contre flottante dans la DeFi, où les utilisateurs échangent des rendements fixes contre des taux de financement flottants provenant d’échanges comme @binance.

3/ Nouveau marché, nouvelle architecture Nous avons conçu l'ensemble de la pile de risque, y compris : • Formules de marge dynamiques • Mécanismes d'auto-délèvement • Gardes contre la manipulation des oracles • Conception de marge efficace en capital • Un AMM personnalisé pour les échanges fixes-flottants Tous adaptés à la volatilité des taux et aux marchés en mouvement rapide.

4/ Surveillance des Risques Nous avons développé des outils de surveillance complets et des bots automatisés qui suivent en continu les indicateurs de risque clés, la santé des positions et les anomalies du marché. Ces systèmes réagissent aux menaces en temps réel, maintenant la stabilité du protocole dans des environnements de taux de financement volatils.

5/ Modélisation de l'Inconnu Nous avons réalisé des simulations de Monte Carlo pour tester les paramètres de risque dans des conditions de marché volatiles. Cela a aidé à calibrer les exigences de marge, les bandes de liquidation et les buffers, équilibrant la sécurité économique avec l'efficacité du capital.

6/ Nouvelle classe de marché @boros_fi ouvre l'accès au trading des taux d'intérêt sur n'importe quel flux de rendement. Structure simple, contrôles de risque intégrés et design composable. Cela amène la DeFi sur le marché des dérivés de taux d'un trillion de dollars.

7/ Plus de détails sur notre cadre de risque, nos paramètres et nos outils de surveillance seront bientôt publiés.