Слово "арб" используется в этом бизнесе слишком часто. Но эта установка — одна из редких ситуаций, которая действительно соответствует определению. Вы продаете это, когда рынки движутся вниз, одновременно покупая серию опционов VIX и путов S&P на декабрь. С одной стороны, вы не несете риск короткого гамма или короткого Веги. С другой стороны, вы удерживаете весь потенциальный рост от гамма и Вега P&L, если движение произойдет. Примечание. Когда дело касается бинарных опционов, цифровых опционов, knock ins и подобных структур, каждый экзотический стол в мире охотится за такими возможностями. Короткая ограниченная волатильность, длинная неограниченная волатильность 😊