Berikut adalah perhitungan tentang seberapa banyak $NVDA percaya mereka akan mengalahkan Street selama tahun depan. Intinya: Jensen mengatakan bahwa selama lima kuartal ke depan, Nvidia sudah memiliki permintaan Blackwell dan Rubin yang cukup untuk melampaui perkiraan Street sebesar 15%. Ini mengasumsikan kapasitas tersedia dan menambahkan kembali bisnis jaringan sebesar $41 miliar. Kenaikan itu kemungkinan akan tumbuh saat mereka terus menjual. Pendapat saya: Pasokan adalah faktor penting di sini. jika mereka bisa membuatnya, sepertinya mereka berada di jalur yang tepat untuk mengalahkan angka Street saat ini untuk CY26 dengan lebih dari 20%. Jika mereka tidak menghasilkan cukup, itu kabar baik untuk CY27. Berikut matematikanya: 1. Jensen mengatakan permintaan kumulatif untuk Blackwell dan Rubin hingga akhir CY26 adalah $500 miliar. 2. Mereka telah menjual 6 juta Blackwell hingga saat ini. Saya yakin dia mengacu pada penjualan mulai hari ini, bukan akhir Juli. 3. 6 juta unit dengan ASP $25K sama dengan $150 miliar. 4. Itu menyisakan permintaan $350 miliar selama lima kuartal ke depan. 5. Tambahkan pendapatan jaringan $41 miliar. 6. The Street mencari $336 miliar selama periode yang sama. 7. $350 miliar (Blackwell dan Rubin) + $41 miliar dalam jaringan = $391 miliar 8. $391 miliar sekitar 15% lebih tinggi dari $336 miliar Street saat ini. 9. Bagan mencatat bahwa ini adalah permintaan "sejauh ini", menunjukkan bahwa total permintaan dapat meningkat jika kapasitas memungkinkan.