Vandaag heb ik met @dapanji_eth gesproken over het Bonk-ecosysteem, en sommige inzichten waren inspirerend voor mij, hoewel ze subjectief zijn. Laten we direct naar de conclusie gaan: 1. Voor de pump was er één dominante speler omdat er geen echt competitieve tegenstanders waren, terwijl het Bonk-team geld heeft, know-how, invloed en een sterke basis onder de bevolking (dit lijkt eigenlijk heel erg op het verhaal van hoe opensea later door blur werd vervangen). 2. Tom gelooft meer op de lange termijn in de blockchain dan Alon; naast het ontwikkelen van producten besteedt hij elke dag twee uur aan het werken in de frontlinie. Resultaat: Tom is inderdaad dieper in de gemeenschap betrokken (de recente interactie in de Chinese gemeenschap volgt ook duidelijk de trends). 3. Alon gelooft eigenlijk niet zo in de blockchain, wat blijkt uit zijn gedrag dat meer op belangen is gericht; of het nu gaat om het delven en verkopen van Sol, het uitgeven van tokens op hoge punten, of het niet in staat stellen van tokens, hij richt zich gewoon op wat hij kan pakken. 4. Op de lange termijn verwacht ik dat Bonk's marktaandeel in Sol zal stijgen van 70% naar 90%. Als we deze standpunten omzetten in een investeringsthese: 1. Als je gelooft dat de blockchain in de toekomst steeds bloeiender zal worden, koop dan Bonk en GP. 2. Als je niet zeker weet of er nog bloei op de blockchain zal zijn of zelfs pessimistisch bent over de blockchain, koop dan meer Bonk, short Pump, om te profiteren van "prijsdiscrepanties". De huidige marktkapitalisatie van Pump is nog steeds bijna twee keer die van Bonk, en deze keuze lijkt voor mij echt een no-brainer arbitragemogelijkheid te zijn. (Ik heb helemaal geen illusies dat Alon geld zal uitgeven om de prijs van Pump op te drijven; er zijn al veel Pump-tokens uitgegeven, de vrachtwagen is zo zwaar, en er zijn niet genoeg short-tegenpartijen om short te gaan, zelfs de protocolinkomsten willen ze niet gebruiken om te empoweren, en dan verwachten dat ze geld uitgeven om de bulls te bevoordelen?) Mijn persoonlijke keuze is 2, omdat ik ook denk dat de hype rond het uitgeven van tokens de aandacht van investeringen op korte termijn heeft geconcentreerd, en naarmate de hype afneemt, zal de hele sector een correctie ondergaan. De onderstaande afbeelding toont de verhouding van de uitgifte van Pump/Bonk, als dit een nieuwe grote vrachtwagen is van een altcoin, vraag ik je of je short gaat.