Jeśli zbyt mocno opodatkujesz coś, ludzie zmieniają swoje zachowanie, ponieważ zmieniły się zachęty. Jeśli opodatkujesz ludzi, którzy pracują, i przekażesz pieniądze ludziom, którzy nie pracują, to oczywiste, że mniej ludzi będzie pracować, a więcej ludzi nie będzie pracować. Taka jest struktura zachęt. Jeśli coś stanieje, mniej ludzi to kupi. Jeśli uczynisz zarabianie powyżej 100 000 £ droższym, to mniej ludzi będzie się tym przejmować. Jeśli zatrudnianie ludzi stanie się droższe, mniej firm będzie zatrudniać. Jeśli naród opodatkowuje bogactwo, będzie miał mniej bogaty naród. To jest podsumowane w Krzywej Laffera (poniżej) - zasadzie ekonomicznej, że w pewnym momencie wyższe podatki zmniejszają całkowite zebrane podatki. Ekonomiści nauczyli się czterech zasad dotyczących tego, kiedy podnosić podatki, a kiedy nie: 1. Jeśli kraj ma stosunkowo niskie podatki, podniesienie podatków prawdopodobnie przyniesie więcej. 2. Jeśli kraj ma już wysokie podatki, podniesienie podatków prawdopodobnie przyniesie mniej. 3. Jeśli kraj ma szeroką podstawę podatkową, podniesienie podatków prawdopodobnie przyniesie więcej. 4. Jeśli kraj ma wąską podstawę podatkową, podniesienie podatków prawdopodobnie przyniesie mniej. Wielka Brytania obecnie ma wysokie podatki na wąskiej podstawie podatkowej (bardzo mobilnych ludzi), więc ustalona teoria ekonomiczna mówi, że gdy Rachel Reeves podniesie podatki w swoim następnym budżecie, to w rzeczywistości przyniesie to więcej szkody niż pożytku - mniej zostanie zebrane. To wydaje się sprzeczne z intuicją, ale OBNIŻENIE podatków ma większą szansę na zebranie większej ilości pieniędzy. Każdy, kto prowadzi biznes, wie o tym. Przyjdzie moment, kiedy jeśli podniesiesz ceny i kilku klientów odejdzie, możesz zrujnować swój biznes. Jeśli znajdziesz sposób na obniżenie cen, twoje całkowite przychody wzrosną. Walmart, McDonald’s, Amazon i Toyota stały się dominujące, ponieważ były zobowiązane do utrzymywania cen niskich, a nie ich podnoszenia. Zrozumieli Krzywą Laffera, ale wydaje się, że Wielka Brytania musi nauczyć się tej lekcji przez bolesne doświadczenie co 50 lat.