A Coatue (@coatuemgmt) acaba de lançar o seu mais recente relatório sobre mercados públicos, abordando o impacto da IA nos mercados NOVO: Top 7 em Tecnologia - NVDA, MSFT, APPL, GOOG, AMZN, META, AVGO Aqui estão os 7 principais slides: 1.) Top 7 múltiplos de avaliação vs 1999 2.) Mag 7 já não está a superar 3.) Nova liderança em IA da Palantir, Broadcom, TSMC, GE Vernova 4.) Os 10 principais líderes em IA são grandes demais (77% do PIB) 5.) A adoção de IA está a desacelerar 6.) Desmistificando a "bolha da IA": Medindo e avaliando o mercado atual em comparação com 30+ bolhas ao longo de 400+ anos 7.) O financiamento de fornecedores levanta questões sobre as receitas

@coatuemgmt 2.) Mag 7 já não está a superar 16% (Mag 7) vs 30% (AI excluindo Mag 7) retornos de ações

@coatuemgmt 3.) Nova liderança em IA da Palantir, Broadcom, TSMC, GE Vernova Novos líderes em IA, Semicondutores e Software estão superando o Mag 7 com retornos acumulados no ano.

@coatuemgmt 4.) Os 10 principais líderes de IA são demasiado grandes (77% do PIB) Capitalização de mercado das 10 principais empresas como % do PIB dos EUA: NVDA, APPL, META, MSFT, AMZN, TSLA, AVGO, GOOG, WMT, BRK.B

@coatuemgmt 5.) A adoção de IA está a desacelerar - A adoção de IA nas empresas pelo # de funcionários cai para 12% - Estudo do MIT + relatórios da Bain & Co mostram fissuras

@coatuemgmt 6.) Desmistificando a "bolha da IA": Medindo e avaliando o mercado atual em comparação com mais de 30 bolhas ao longo de mais de 400 anos Isto foi FIXE. 6 Tipos: Mercado de Ações, Infraestrutura, Imóveis, Crédito/Dívida, Commodities, Colecionáveis / Ativos Alternativos

@coatuemgmt 7.) O financiamento de fornecedores levanta questões sobre as receitas Na minha opinião, este é um dos sinais mais altos a observar + observando o "efeito Sam Altman" a partir dos anúncios de parcerias do dia de demonstração da OpenAI em relação aos aumentos das ações (ou seja, Mattel 🤔)