Talvez nenhuma empresa ilustre melhor como a proteção ao consumidor falha com os americanos do que a TomoCredit, que meu colega da indústria @AlexH_Johnson descreveu de forma justa como uma fraude: Sim, estamos falando disso novamente. O design do produto de cartão agora extinto da Tomo era problemático à primeira vista: ciclos de pagamento de 7 dias com débitos diretos eletrônicos obrigatórios pareceriam violar tanto a Lei de Transferência Eletrônica de Fundos, que proíbe exigir débitos diretos eletrônicos como condição prévia para a concessão de crédito, quanto a exigência de que os emissores de cartões forneçam um extrato de conta pelo menos 21 dias antes da data de vencimento do pagamento. Mas inúmeras ações judiciais contra a Tomo, seu parceiro bancário, CFSB, e os três principais bureaus de crédito sugerem que os problemas foram muito além disso. De acordo com as ações contra a empresa, a Tomo forneceu dados imprecisos sobre suas contas de cartão, não conduziu investigações quando os consumidores contestaram dados imprecisos, tentou cobrar dívidas que os consumidores não deviam e usou técnicas de cobrança agressivas e enganosas, incluindo dizer aos mutuários que é "ilegal" sob a lei dos EUA não pagar uma dívida e ameaçar com "sequestro de bens." No caso da TomoCredit, aparentemente todas as partes falharam em todos os momentos em prevenir danos ao consumidor e, na maioria dos casos, oferecer reparação aos consumidores que foram prejudicados: -Os investidores da Tomo, que incluem @Mastercard e @MorganStanley -O parceiro bancário da Tomo, CFSB -A rede de cartões da Tomo, novamente, Mastercard -@TransUnion, @Equifax e @Experian, que permitiram que a TomoCredit fornecesse dados de tradeline não confiáveis e, com seu produto TomoBoost, dados de tradeline falsos por tempo demais -O CFPB, que recebeu centenas de reclamações sobre a Tomo, mas nunca tomou medidas contra a empresa -e os reguladores estaduais e procuradores gerais estaduais, que, pelo que posso perceber, nunca perseguiram ações contra a empresa Apesar de a Tomo ter sido expulsa dos bureaus de crédito, ela AINDA está comercializando seu produto de tradeline falso como serviço, enviando e-mails de spam e mensagens de texto indesejadas para consumidores vulneráveis -- até mesmo fazendo uso de imagens e linguagem que sugerem que o que está oferecendo é um produto de cartão de crédito real. Se o aparato de proteção ao consumidor nos EUA não consegue parar uma fraude óbvia como a TomoCredit, como os consumidores se sairão com a onda crescente de fraudes e golpes possibilitados por tecnologias emergentes, como IA generativa, pagamentos P2P, cripto e stablecoins, combinados com um CFPB desmantelado? Análise completa sobre isso e muito mais na edição de hoje do Fintech Business Weekly.